El abogado Gregorio Dalbón amplió una denuncia penal y pidió la detención del ministro de Economía, Luis Caputo; del presidente del Banco Central de la República Argentina (BCRA), Santiago Bausili; y de Juan Curutchet, director de la entidad y titular de la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias. La presentación apunta a presuntas irregularidades en las operaciones financieras vinculadas al oro durante 2025.
El planteo se apoya en un informe de la Auditoría General de la Nación (AGN), que registró un resultado negativo de USD 1.023 millones en las operaciones con derivados cuyo activo subyacente fue el oro. Dalbón solicitó que se investigue si esas transacciones estuvieron justificadas y si provocaron un perjuicio económico para el Estado.
La denuncia por las operaciones con oro
Según la presentación, las operaciones registraron una pérdida de $1.469.155 millones a valores de cierre de 2025. El documento plantea posibles delitos de administración fraudulenta en perjuicio de la administración pública, abuso de autoridad, incumplimiento de los deberes de funcionario público y asociación ilícita.
Dalbón pidió reconstruir el recorrido de las operaciones, identificar a las contrapartes y los intermediarios, determinar las comisiones pagadas y conocer quiénes tomaron las decisiones. También solicitó que se examinen los contratos, las actas del Directorio, los informes de riesgo y los registros de liquidaciones.
El abogado sostuvo que la investigación debe establecer si los instrumentos financieros cumplieron la finalidad de cobertura que invocó el Banco Central o si existieron irregularidades en su contratación y ejecución.
El pedido incluye la detención de los tres funcionarios. Como alternativas, Dalbón solicitó medidas como la prohibición de salir del país, restricciones de acceso a sectores donde se encuentre documentación relevante y limitaciones de contacto con posibles testigos.
La presentación no implica que exista una orden de arresto ni que los funcionarios hayan sido declarados culpables. Las medidas solicitadas deberán ser evaluadas por la Justicia.
La explicación del Banco Central
Tras conocerse el informe de la AGN, el BCRA rechazó que las operaciones hubieran tenido un carácter especulativo y sostuvo que formaron parte de una estrategia de cobertura destinada a proteger las reservas frente a una eventual caída del precio internacional del oro.
La autoridad monetaria reconoció que los instrumentos financieros tuvieron un resultado negativo durante 2025, pero afirmó que ese costo debía analizarse junto con la evolución del metal. Según su explicación, la posición en oro arrojó un resultado neto positivo de USD 2.505 millones durante ese año.
La AGN, por su parte, cuestionó los resultados de las operaciones con derivados y señaló que la pérdida registrada alcanzó los USD 1.023 millones. Al mismo tiempo, su auditoría consideró razonables los estados contables del Banco Central en sus aspectos técnicos y respecto de la situación patrimonial de la entidad.
La investigación deberá determinar cómo se diseñaron y ejecutaron las operaciones, cuál fue su efecto económico y si existen responsabilidades penales. Para eso, Dalbón también solicitó una pericia contable y la incorporación de documentación del BCRA, la AGN y el Ministerio de Economía.